V nenavadnem dvostranskem prizadevanju je kongres blizu sprejetja zakona SECURE (Nastavitev vsake skupnosti za izboljšanje upokojitve). V ključni določbi zakon spodbuja delodajalce, ki sponzorirajo načrte 401(k), da upokojencem ponudijo možnost, da svoje stanje načrta pretvorijo v rente z mesečnimi plačili do konca življenja.
Natančneje, zakon vzpostavlja varen pristan, ki ščiti sponzorje načrta pred prihodnjo odgovornostjo, če razumno izberejo zavarovalnico, ki bo svojim upokojencem ponudila rente, in ta družba pozneje ne izplača načrtovanih mesečnih plačil.
Kongres sprejema ta varni pristan, ker fiksne rente nudijo pomembne finančne koristi delavcem, ki se bodo upokojili. Fiksne rente upokojencem zagotavljajo vnaprej določena mesečna plačila za življenje, tako da ne bodo preživeli svojih prihrankov. Poleg tega fiksne rente upokojencem omogočajo, da se izognejo težkim odločitvam o tem, kako vložiti svoje prihranke po upokojitvi. In fiksne rente imajo določene davčne ugodnosti - upokojenci niso obdavčeni, dokler dejansko ne prejmejo svojih mesečnih izplačil.
vendar kljub koristim , upokojenci svoje pokojninske prihranke neradi pretvorijo v rente. Ta članek obravnava tri glavne argumente proti rentam in predlaga strateške odzive sponzorjev načrta na te argumente. Če sponzorji načrtov ne bodo izvajali teh strategij, zakon ne bo povzročil bistvenega povečanja prevzema pokojninskih rent.
Prvič, številne rentne police, ki se prodajajo upokojencem na maloprodajnem trgu, so precej drage - vključno s stroški umrljivosti, upravnimi pristojbinami in prodajnimi provizijami lahko znašajo tudi do 5%. Te provizije plačajo prodajalcu, da pojasni, kako delujejo rente in zakaj bi bile primerne za določenega upokojenca.
Anuitetne politike so lahko tudi zapletene. Na primer, priljubljena politika rent ima spremenljiva mesečna izplačila glede na uspešnost S&P500 SPX,-0,63 % , pod omejitvami in drugimi pogoji.
Da bi se izognili tem težavam, bi morali sponzorji načrtov najti nizkocenovni vir rent in poskrbeti za neposredne nakupe pri tej zavarovalnici – brez napotitve prodajne sile. Namesto tega bi lahko sponzor načrta udeležencem pri upokojitvi zagotovil seminarje, ki bi objektivno pregledali prednosti in slabosti rent. Pomembno je, da mora sponzor načrta sodelovati z zavarovalnico, da bi ponudil preprosto obliko fiksne rente z vnaprej določenimi mesečnimi plačili za življenje upokojencev (in morda tudi življenje njihovih zakoncev).
Drugič, večina upokojencev ne želi porabiti vseh svojih prihrankov pri upokojitvi za nakup rent, ker pripisujejo visoko vrednost maksimiranju svojih finančnih možnosti v preostalih letih. Na primer, večina upokojencev želi obdržati možnost dviga pavšalnega zneska iz svojih prihrankov v primeru večje zdravstvene nujne primere zase ali za njihove družine. Sicer pa, če gre finančno dobro za upokojence, običajno želijo možnost, da del svojih prihrankov prepustijo otrokom in vnukom.
V odgovor bi morali sponzorji načrtov upokojencem ponuditi možnost, da 25 % ali 50 % svojih pokojninskih prihrankov uporabijo za nakup rent s fiksnimi mesečnimi plačili. Preostanek svojih pokojninskih prihrankov bi lahko brez davkov prenesli na individualni pokojninski račun (IRA) pri kvalificiranem finančnem podjetju. Potem bi imeli upokojenci mesečno plačilo iz svoje rente, da bi dopolnili svoj ček socialne varnosti, hkrati pa bi obdržali možnost zapuščine ali nujnega dviga iz svoje IRA, ki se prevrača.
Tretjič, upokojenci imajo različna pričakovanja o tem, kako dolgo bodo živeli, kar materialno vpliva na njihovo dovzetnost za rente. Nekateri upokojenci so zaskrbljeni zaradi svoje kratkoročne umrljivosti zaradi trenutnih bolezni ali neugodne genetike, zato bodo neradi kupovali niz mesečnih plačil na podlagi povprečne pričakovane življenjske dobe. Druge upokojence skrbi predvsem za preživetje svojih prihrankov. Čeprav imajo morda soliden finančni načrt, če živijo do 80 let, niso prepričani, kaj bi se zgodilo, če bi živeli do 90 ali 100 let.
Da bi se spopadli s finančnim tveganjem, povezanim s tako dolgim življenjem, bi morali sponzorji načrtov ponuditi tako imenovane dolgoletne rente, pa tudi standardne rente s takojšnjimi mesečnimi izplačili ob upokojitvi. Anuitete za dolgo življenjsko dobo se začnejo mesečno izplačevati, dokler upokojenci ne dopolnijo 80 let ali celo več, nato pa se nadaljujejo do konca življenja. Ker dolgoživostne rente odlagajo plačilo za toliko let, jih lahko kupijo upokojenci, stari 60 let, po razmeroma nizkih cenah. Nekatere rente za dolgoživost bodo celo vrnile kupnino dedičem upokojenca, ki umre pred 80. letom.
Tukaj je primer: Recimo, da bi moški pri 65 letih želel kupiti rentno polico in do konca življenja plačevati 1000 $ na mesec. Po podatkih Fidelity Investments Ocenjevalnik zajamčenega dohodka spletno orodje, če bi se strinjal, da se mesečna plačila ne bodo začela, dokler ne dopolni 80 let, bi pri 65 letih vložil 70.313 $. Če bi umrl pred 80. letom, bi njegovi dediči dobili nazaj prvotno naložbo. Če bi umrl v približno desetletju po 80. letu starosti, bi njegovi dediči dobili nazaj njegovo prvotno naložbo, zmanjšano za skupna mesečna plačila, ki jih je že prejel.
Nasprotno, če bi isti moški pri 65 letih želel kupiti rentno polico, ki bo plačevala 1000 $ na mesec do konca svojega življenja, začenši takoj, bi moral vložiti 211 280 $. Poleg tega bi bila ta mesečna plačila zajamčena 20 let od njegovega začetka; z drugimi besedami, če bi umrl pred 85. letom, bi njegovi dediči še vedno prejemali 1000 $ na mesec do datuma, ko bi dopolnil 85 let.
Skratka, zakon SECURE bi bil dober začetek za povečanje uporabe stanja 401(k) s strani upokojencev za nakup doživljenjskih rent. Te rente so lahko koristna sestavina finančnih načrtov za številne udeležence 401(k). Vendar pa morajo sponzorji načrtov, da bi bili privlačni za te udeležence, dovoliti upokojencem, da uporabijo le del stanja na računu za nakup fiksnih rent po nizki ceni – z izbiro med mesečnimi plačili, ki se začnejo takoj ob upokojitvi, in tistimi, ki se odložijo do 80. leta.